Es war einmal eine Zeit, in der Drachen die Welt mit der Wärme ihres Feuers vor der eisigen Kälte beschützten. Doch diese Harmonie geriet in Gefahr, als der finstere Schneemann Arktos begann, mit seinem Eis alles Leben zu bedrohen. Um die Welt zu retten, muss der junge Drache Tabaluga eine große Aufgabe erfüllen: Er muss das Wahre Feuer finden. Nur damit kann er Arktos’ eisige Pläne stoppen. Sein Vater Tyrion bereitet Tabaluga auf diese Herausforderung vor. Unterstützt von einem weisen Magier macht sich der kleine Drache auf eine abenteuerliche Reise voller Gefahren und Wunder. Dabei begegnet er nicht nur bedrohlichen Gestalten wie der Spinnenfrau Tarantula, sondern entdeckt auch die Schönheit der Welt und erkennt ihren Wert. Doch Arktos setzt alles daran, Tabaluga aufzuhalten. Aus purem Eis erschafft er das wunderschöne Mädchen Lilli, das den kleinen Drachen von seiner Mission ablenken soll. Tatsächlich verliebt sich Tabaluga in Lilli und lernt dabei eine Kraft kennen: die Liebe!